Southeast Asia News Desk

Tóm tắt

• Đầu tư tốt hơn bắt đầu từ kỷ luật, không phải từ dự đoán.
• Đa dạng hóa có thể giảm thiểu thiệt hại từ những quyết định tồi.
• Lo ngại về suy thoái đang gia tăng, điều này khiến kiểm soát rủi ro trở nên quan trọng hơn.
• Quan điểm của các nhà phân tích cho thấy sự tập trung nhiều hơn vào phòng thủ, chất lượng và dòng tiền.
• Những nhà đầu tư giỏi nhất tuân theo một quy trình và tránh các quyết định dựa trên cảm xúc.

---

(SeaPRwire) –   Trở thành một nhà đầu tư giỏi hơn không phải là việc đoán xem thị trường sẽ làm gì tiếp theo. Đó là việc xây dựng những thói quen giúp bạn đưa ra quyết định thông minh hơn theo thời gian, đặc biệt là khi các tiêu đề trở nên tiêu cực và thị trường trở nên khó đọc hơn.

Điều đó quan trọng trong môi trường hiện tại. Lo ngại về suy thoái đã tăng lên khi rủi ro lạm phát, giá dầu cao hơn và căng thẳng địa chính trị đã tạo thêm áp lực lên triển vọng. Reuters đưa tin trong tuần này rằng Goldman Sachs đã nâng ước tính rủi ro suy thoái của Mỹ lên 30%, trong khi Phó Chủ tịch Fed Philip Jefferson cho biết nền kinh tế đối mặt với rủi ro đối với cả việc làm và lạm phát.

Tập trung vào quy trình, không phải dự đoán thị trường

Rất nhiều nhà đầu tư tin rằng thành công đến từ việc tìm ra cổ phiếu hoàn hảo vào thời điểm hoàn hảo. Trên thực tế, những nhà đầu tư giỏi hơn thường thành công vì họ tuân theo một quy trình có thể lặp lại và tránh được những sai lầm gây tổn hại đến lợi nhuận dài hạn.

Điều đó có nghĩa là biết lý do bạn sở hữu một khoản đầu tư, vai trò của nó trong danh mục đầu tư của bạn là gì và điều gì có thể khiến ý tưởng đó thất bại. Nó cũng có nghĩa là chấp nhận rằng không ai có mọi dự đoán đều đúng.

Warren Buffett đã làm rõ điều này khi ông viết rằng “tính khí cũng quan trọng”, lập luận rằng sự ổn định cảm xúc đóng một vai trò lớn trong thành công đầu tư. Ý tưởng đó vẫn quan trọng vì một số sai lầm đầu tư lớn nhất xảy ra khi nỗi sợ hãi hoặc sự phấn khích chiếm lấy.

Một trong những thói quen tốt nhất mà một nhà đầu tư có thể xây dựng là viết ra lý do cho mỗi lần mua. Nếu bạn không thể giải thích rõ ràng khoản đầu tư trong một vài dòng, rất có thể bạn chưa hiểu đủ về nó.

Tôn trọng rủi ro và đa dạng hóa có chủ đích

Những nhà đầu tư giỏi hơn không chỉ nghĩ về mặt tăng giá. Họ cũng suy nghĩ cẩn thận về điều gì sẽ xảy ra nếu họ sai.

Câu hỏi đó càng quan trọng hơn khi lo ngại về suy thoái đang gia tăng. Reuters đưa tin vào cuối tháng Ba rằng Morgan Stanley đã hạ cấp cổ phiếu toàn cầu và nâng cấp tiền mặt và trái phiếu chính phủ Mỹ khi các nhà đầu tư chuyển hướng sang định vị phòng thủ hơn. Reuters cũng lưu ý rằng nhiều cố vấn tài chính Mỹ lo ngại hơn về biến động, lạm phát và rủi ro địa chính trị khi bước vào quý hai.

Đa dạng hóa vẫn là một trong những công cụ đơn giản và hữu ích nhất mà các nhà đầu tư có. Nó sẽ không ngăn chặn hoàn toàn tổn thất, nhưng nó có thể ngăn một sai lầm, một lĩnh vực hoặc một chủ đề vĩ mô gây ra quá nhiều thiệt hại.

Điều đó có nghĩa là phân bổ tiếp xúc trên các loại tài sản, ngành công nghiệp và khu vực khác nhau. Một danh mục đầu tư mạnh hơn thường kết hợp tài sản tăng trưởng với các khoản nắm giữ phòng thủ hơn thay vì đặt mọi thứ vào một xu hướng nóng.

Vàng cũng có thể có một vị trí trong hỗn hợp đó. Reuters gần đây đã trích dẫn Solita Marcelli của UBS Global Wealth Management nói, “Vàng tiếp tục đóng vai trò lịch sử của nó như một nơi trú ẩn trong thời kỳ mất giá tiền tệ và lạm phát.” Điều đó không biến vàng thành một kế hoạch danh mục đầu tư đầy đủ, nhưng nó ủng hộ ý tưởng rằng các biện pháp phòng ngừa nhỏ vẫn có thể hữu ích khi rủi ro đang gia tăng.

Giữ kỷ luật khi thị trường trở nên bất ổn

Phần khó nhất của đầu tư thường không phải là chọn mua cái gì. Đó là bám sát một kế hoạch hợp lý khi thị trường trở nên biến động và cảm xúc lên cao.

Thách thức đó có thể đang trở nên khó khăn hơn. Reuters đưa tin vào ngày 8 tháng 4 rằng các quỹ liên kết biến động đã bán khoảng 108 tỷ USD cổ phiếu kể từ đầu tháng 3, điều này góp phần làm tăng thêm biến động thị trường trong một giai đoạn căng thẳng. Loại bán tháo đó có thể khiến các nhà đầu tư cảm thấy như họ cần phản ứng nhanh, ngay cả khi phản ứng là động thái sai lầm.

Đây là lý do tại sao kỷ luật quan trọng đến vậy. Reuters cũng đưa tin vào tháng 3 rằng CEO BlackRock Larry Fink đã thúc giục khách hàng tiếp tục đầu tư trong thời kỳ thị trường biến động, ngay cả khi thừa nhận rằng lợi nhuận từ AI và sức mạnh thị trường rộng hơn có thể không được chia đều. Thông điệp đó hữu ích vì nó cân bằng giữa thận trọng và kiên nhẫn.

Một vài thói quen đơn giản có thể tạo ra sự khác biệt thực sự. Đầu tư theo lịch trình thay vì chờ đợi một điểm vào lệnh hoàn hảo. Tái cân bằng vào những thời điểm cố định thay vì phản ứng với mọi tiêu đề. Giữ một ít tiền mặt sẵn có để các đợt điều chỉnh giảm cảm thấy như cơ hội thay vì tình trạng khẩn cấp. Xem xét danh mục đầu tư của bạn ít thường xuyên hơn nếu việc kiểm tra liên tục dẫn đến các quyết định tồi.

Suy nghĩ cuối cùng

Những nhà đầu tư giỏi nhất thường không phải là những người ồn ào nhất hay hung hăng nhất. Họ là những người giữ bình tĩnh, tôn trọng rủi ro, đa dạng hóa một cách khôn ngoan và tuân theo một quy trình khi thị trường trở nên không chắc chắn. Với lo ngại suy thoái gia tăng nhưng triển vọng vẫn hỗn hợp, đây là thời điểm tốt để tập trung ít hơn vào dự đoán và nhiều hơn vào kỷ luật. Chỉ riêng sự thay đổi đó có thể biến bạn thành một nhà đầu tư giỏi hơn theo thời gian.